Budeš na dôchodku prežívať alebo žiť? Rozhodnutie je na tebe

Slovensko čelí výraznej demografickej zmene, ktorá ohrozuje dlhodobú udržateľnosť štátneho dôchodkového systému. Podľa údajov Eurostatu tvorili seniori vo veku 65+ už 18,4 % populácie (december 2024) a ich podiel neustále rastie. Každý rok pribúdajú dôchodcovia a ubúdajú ľudia v produktívnom veku – v roku 2024 už na každých 100 pracujúcich pripadalo takmer 28 seniorov.

Tento trend je výsledkom dlhodobo nízkej pôrodnosti (1,6 dieťaťa na ženu) a predlžujúcej sa dĺžky života – dnes sa ženy dožívajú v priemere 81,8 roka, muži 75,4 roka. A to znamená jediné: čoraz menej ľudí bude financovať dôchodky pre čoraz viac seniorov.

---

Nízke dôchodky sú realita – a budú ešte nižšie

Priemerný dôchodok na Slovensku je okolo 650 € mesačne, čo predstavuje len približne 50 % priemernej mzdy. Tento pomer (tzv. miera náhrady mzdy) má však klesajúcu tendenciu. Ak dnes zarábaš 1 500 € v hrubom, môžeš očakávať dôchodok len okolo 600–700 €. V budúcnosti to však môže byť ešte menej.

Zároveň Sociálna poisťovňa už dnes nezvláda pokryť všetky výdavky sama – v roku 2024 prekročila svoj rozpočet o viac ako miliardu eur a musela dostať štátnu pomoc 2,72 miliardy. Tento trend závislosti od rozpočtu je dlhodobo neudržateľný.

---

Druhý pilier? Užitočný, ale nestačí

Druhý pilier, ktorý bol zavedený v roku 2005, mal občanom pomôcť diverzifikovať si príjem na dôchodku. No jeho história je plná zmien, ktoré znižujú dôveru v tento systém:

• príspevky boli znížené z 9 % na 4 %
• ľudia boli automaticky presunutí do garantovaných fondov s nižšími výnosmi
• pilier sa niekoľkokrát otvoril a zneistil sporiteľov

Preto si myslím, že nespoliehať sa len na štát a druhý pilier je dnes už otázkou zdravého rozumu.

Záujem o investovanie na Slovensku rastie

Aj keď sa zdá, že Slováci investujú menej ako v iných krajinách, údaje za rok 2024 ukazujú zaujímavý posun.
Podľa Národnej banky Slovenska a finančných analytikov sa objem aktív v podielových fondoch na Slovensku ku koncu roka zvýšil na 11,3 miliardy eur, čo predstavuje medziročný nárast o 16,1 %.

Tento rast naznačuje zvyšujúci sa záujem o investovanie ako formu zhodnocovania úspor.
Aj keď veľa ľudí stále uprednostňuje bežné či sporiace účty, fondy sa stávajú čoraz atraktívnejšou alternatívou.

---

Ako si môžeš dôchodok zobrať do vlastných rúk

Ak nechceš byť v budúcnosti odkázaný len na štát, najlepším riešením je vytvoriť si vlastný finančný plán. Čoraz viac ľudí preto volí cestu dlhodobého investovania, napríklad prostredníctvom ETF fondov.

Ide o jednoduchý a udržateľný spôsob, ako si postupne budovať rezervu – bez potreby sledovať trhy alebo aktívne obchodovať. Investovať môžeš pokojne už od pár desiatok eur mesačne.

Aj keď si to možno neuvedomujeme, investormi sme už dnes – pravidelne prispievame do druhého či tretieho piliera. Rozdiel je len v tom, či o svojich investíciách rozhodujeme aktívne, alebo pasívne.

No dôležité nie je len to, koľko investuješ, ale aj kedy začneš. Čas je v investovaní jeden z najsilnejších spojencov.

Príklad:

Predstav si, že niekto začne investovať 100 € mesačne s priemerným ročným výnosom 8 %:

• Ak začne vo veku 25 rokov a bude investovať až do dôchodku (do 64 rokov),
  investuje celkovo 48 000 € a výsledná suma bude približne 340 000 €.
• Ak začne až vo veku 35 rokov (teda o 10 rokov neskôr) a investuje do rovnakého veku (64 rokov),
  investuje celkovo 36 000 €, no výsledná suma bude len okolo 145 000 €.

10 rokov čakania ho stálo takmer 200 000 €.

Pre lepšiu predstavu – pri iných výnosoch by to vyzeralo takto: pri štarte v 25 rokoch

• Pri 7 % výnose: cca 265 000 €
• Pri 6 % výnose: cca 210 000 €
• Pri 5 % výnose: cca 170 000 €

Aj tieto čísla ukazujú, že čas a pravidelnosť sú kľúčové, nie dokonalý výnos.

A čo ak nezačneš v 25, či 35 ?

Aj keď začneš neskôr, stále to má zmysel.
Najlepší čas bol síce včera – ale druhý najlepší je dnes. Dôležité je začať vôbec, nie čakať na ideálny moment.

A čo iné možnosti?

Existujú aj ďalšie formy dôchodkového zabezpečenia – ako napríklad 3. pilier alebo vlastná nehnuteľnosť.

V tomto článku sa zameriavam najmä na ETF fondy – ako efektívne a dostupné riešenie pre každého, kto chce mať dôchodok vo vlastných rukách. Viac o investovaní si môžeš prečítať v blogu „Prečo ETF fondy menia spôsob, ako investuje svet a prečo by si mal začať tiež.“

---

Záver: Zober to do vlastných rúk

Budúcnosť dôchodkov na Slovensku je neistá. No tvoja osobná finančná budúcnosť nemusí byť. Dôležité je začať – a čím skôr, tým lepšie.

Ak chceš vedieť, ako si nastaviť investičný plán, ktorý bude pracovať pre teba, ozvi sa nám a prejdeme si to spolu.

Zdroje:

Tatra banka – Informácie o fondoch a ETF: tatrabanka.sk

Eurostat – Demografické údaje: ec.europa.eu/eurostat

Sociálna poisťovňa – Rozpočet a dôchodky: socpoist.sk

Ministerstvo financií SR – Verejné financie: mfsr.sk

Denník E – Analýzy o dôchodkovom systéme: e.dennikn.sk

Finsider – Financie a dôchodkové piliere: finsider.sk

Finreport – Investovanie a dôchodky: finreport.sk

TREND – Rast aktív vo fondoch: trend.sk

oPeniazoch.sk – Správy z finančného trhu: openiazoch.zoznam.sk

HNonline – Ekonomické a finančné správy: hnonline.sk